Анализ финансового состояния промышленного предприятия

Федеральное агентство по образованию

Филиал ГОУ ВПО “Байкальский государственный университет

Экономики и права” в г. Братске

Кафедра налоги и налогообложение

Контрольная работа

По дисциплине “Финансовый анализ”

Анализ финансового состояния промышленного предприятия

Вариант № 6

Выполнил: студент группы Нз-06

Проверил: к. э.н., доцент А. А. Макурина

Дата сдачи:

Дата защиты:

Братск, 2009

1. Провести вертикальный анализ бухгалтерского баланса

2. Оценить платежеспособность предприятия.

ПоказательРекомендуемые значения, тенденцииПериоды исследования
1234
Коэффициент текущей платежеспособностиОт 1 до 2 и более 21,261,110,930,88
Коэффициент промежуточной платежеспособности и ликвидности07 и более0,490,620,370,38
Коэффициент абсолютной ликвидности0,2 – 0,30,120,050,000150,017
Чистый оборотный капитал (ЧОК)Рост показателя в динамике – положительная тенденция67594295-2543-5425
Коэффициент соотношения денежных средств и ЧОК0 – 1. Рост в динамике – положительная тенденция0,480,43-0,002-0,15
Коэффициент соотношения запасов и ЧОКЧем выше показатель и ближе к 1, тем хуже2,29
Коэффициент соотношения запасов и краткосрочной задолженности0,5 – 0,70,60,340,470,42
Коэффициент соотношения дебиторской и кредиторской задолженности_0,360,570,370,37

Коэффициент текущей платежеспособности:

1-ый период=32554/25795-0-0=1,26;

2-ой период=41582/37287-0-0=1,11;

3-ий период=37147/39690-0-0=0,93;

4-ый период=42703/48128-0-0=0,88.

Вывод: текущий коэффициент платежеспособности имеет тенденцию к уменьшения с каждым последующим периодом. Это говорит о том, что обеспечение краткосрочных обязательств оборотными активами имеет тенденцию к уменьшению, значит предприятие с каждым периодом теряет способность к обеспечению краткосрочных обязательств своими оборотными активами.

Коэффициент промежуточной платежеспособности и ликвидности:

1-ый период=0+9453+0+3267/25795-0-0=0,49;

2-ой период=0+21602+0+1885/37287-0-0=0,62;

3-ий период=0+14729+0+6/39690-0-0=0,37;

4-ый период=0+17853+0+829/48128=0,38.

Вывод: коэффициент промежуточной платежеспособности имеет во всех исследуемых периодах значение ниже рекомендуемых – это свидетельствует о том, что краткосрочные обязательства предприятия не могут быть покрыты за счет дебиторской задолженности денежных средств.

Коэффициент абсолютной ликвидности:

1-ый период=0+3267/25795-0-0=0,12;

2-ой период=0+1885/37287-0-0=0,05;

3-ий период=0+6/39690-0-0=0,00015;

4-ый период=0+829/48128-0-0=0,017.

Вывод: коэффициент абсолютной ликвидности значительно ниже рекомендуемых значений, это говорит о том, что краткосрочные обязательства предприятия не могут быть покрыты за счет денежных средств предприятия.

Чистый оборотный капитал (ЧОК):

1-ый период=32554-(25795-0-0)=6759;

2-ой период=41582-(37287-0-0)=4295;

3-ий период=37147-(39690-0-0)=-2543;

4-ый период=42703-(48128-0-0)=-5425.

Вывод: предприятие в первых двух периодах в состоянии финансировать оборотные активы за счет собственного капитала и заемных средств, однако во втором исследуемом периоде наметилась тенденция к уменьшению чистого оборотного капитала. В третьем и четвертом исследуемых периодах предприятие не может самостоятельно финансировать свои оборотные активы за счет собственного капитала или заемных средств, так как у предприятия нет на это средств.

Коэффициент соотношения денежных средств и ЧОК

1-ый период=3267/32554-(25795-0-0)=0,48;

2-ой период=1885/41582-(37287-0-0)=0,43;

3-ий период=6/37147-(39690-0-0)=-0,002;

4-ый период=829/42703-(48128-0-0)=-0,15.

Вывод: отрицательная динамика в исследуемых периодах говорит нам о том, что доля денежных средств в чистом оборотном капитале уменьшается. В третьем и четвертом исследуемых периодах данный коэффициент имеет отрицательное значение и продолжает уменьшаться.

Коэффициент соотношения запасов и ЧОК:

1-ый период=15532/6759=2,29;

2-ой период=12994/4295=3,0;

3-ий период=18996/-2543=-7,46;

4-ый период=20440/-5425=-3,76;

Вывод: в первых двух исследуемых периодах коэффициент соотношения запасов и ЧОК значительно выше 1, это говорит о том, что запасы предприятия в 2 – 3 раза больше чистого оборотного капитала. В третьем и четвертом исследуемых периодах коэффициент соотношения запасов и ЧОК значительно изменился и теперь чистый оборотный капитал предприятия в 3 – 7 раз превышает имеющиеся запасы.

Коэффициент соотношения запасов и краткосрочной задолженности:

1-ый период=15532/25795-0-0=0,6;

2-ой период=12994/37287-0-0=0,34;

3-ий период=18996/39690-0-0=0,47;

4-ый период=20440/48128-0-0=0,42.

Вывод: в первом исследуемом периоде данный коэффициент находится в пределах рекомендуемых значений, это говорит о том, что краткосрочные обязательства предприятия могут быть покрыты за счет имеющихся запасов. В последующих периодах коэффициент соотношения запасов и краткосрочной задолженности не вписывается в рамки рекомендуемых значений (ниже) и имеет тенденцию к уменьшению, это говорит о том, что краткосрочные обязательства предприятия не этих периодах уже не могут быть покрыты за счет имеющихся запасов предприятия.

Коэффициент соотношения дебиторской и кредиторской задолженности:

1-ый период=0+9453/25795-0-0=0,36;

2-ой период=0+21602/37287-0-0=0,57;

3-ий период=0+14729/39690-0-0=0,37;

4-ый период=0+17853/48128+0+0=0,37.

Вывод: коэффициент соотношения дебиторской и кредиторской задолженности во всех исследуемых периодах меньше 1, это позволяет сделать вывод о том, что кредиторская задолженность предприятия превышает дебиторскую задолженность.


1 Star2 Stars3 Stars4 Stars5 Stars (No Ratings Yet)
Loading...
Анализ финансового состояния промышленного предприятия